汽车金融公司消费信贷的风险管理研究

作     者：关云鹏 

作者单位：吉林大学 

学位级别：硕士

导师姓名：董秀良

授予年度：2015年

学科分类：12[管理学] 02[经济学] 0202[经济学-应用经济学] 1201[管理学-管理科学与工程(可授管理学、工学学位)] 020204[经济学-金融学（含∶保险学）] 

主      题：汽车消费信贷 风险管理 汽车金融公司 博弈论 

摘      要：随着我国居民收入水平的不断提高和国家各项消费政策的发展，家庭汽车消费已成为继住房消费之后居民消费的又一热点，汽车消费贷款也开始与中国百姓“亲密接触，汽车消费信贷已成为我国消费信贷市场的第二大主力。目前，向汽车消费者提供汽车消费信贷的公司主要有商业银行、金融服务公司、汽车经销商以及其他金融机构。在我国开展汽车消费信贷业务的初期，主要的资金提供者是商业银行，但是随着该业务的持续发展和市场的壮大，国际上较大的汽车金融公司纷纷加入了这一行列，与商业银行共同分享我国汽车消费信贷市场。近年来，汽车金融公司迅猛发展，逐步侵蚀着商业银行的市场份额，因此汽车金融公司的汽车消费信贷发展备受关注。 本文首先介绍了信号脆弱理论、预期收入理论、信息不对称理论、风险管理理论、博弈论以及经济成长阶段理论，为后文的汽车金融公司汽车消费信贷发展提供相应的经济理论基础。随后分别回顾了发达国家的汽车消费信贷发展情况和我国汽车消费信贷发展情况以及归纳总结我国和发达国家汽车消费信贷的差异，从中找出可以借鉴的理论经验。信贷风险是汽车金融公司发展中最为关注的焦点之一，本文应用多方博弈方法对汽车金融公司的汽车消费信贷过程中的风险进行甄别和分析，并提出全文的三个基本假设，然后以2009年至2013年丰田金融某区域的数据为研究样本，实证检验上述的基本假设。最后，为使汽车金融公司汽车消费信贷业务能够健康可持续发展，本文以借款人向汽车金融公司申请贷款为节点，将汽车金融公司的汽车消费信贷分为汽车消费贷款前、汽车消费贷款中和汽车消费贷款后三个环节，并对每个环节的风险点提出相应的控制对策。 本文的主要创新点有： 1、从汽车金融公司视角对汽车消费信贷业务进行较为系统的研究。本文主要从风险控制角度对汽车金融公司汽车消费信贷业务进行系统研究分析，以全面推动汽车金融公司汽车消费信贷业务发展。 2、通过对丰田金融某区域的实地调查研究，以及对其数据的验证，本文对制约汽车消费信贷业务发展的不利因素进行了深层剖析与总结。 3、运用博弈论，以汽车金融公司为中心，与借款人、汽车经销商、商业银行等相关利益主体联合，构建较完善的汽车消费信贷操作模式，以实现长期互利共赢。