铜期货投资模型研究

作     者：段世华 

作者单位：昆明理工大学 

学位级别：硕士

导师姓名：盛朴

授予年度：2006年

学科分类：12[管理学] 1201[管理学-管理科学与工程(可授管理学、工学学位)] 07[理学] 070104[理学-应用数学] 0701[理学-数学] 

主      题：铜期货 投资模型 金融衍生品 预测 定性定量预测 预测精度 模型 使用 套期保值 投机 

摘      要：本文首先从铜商品的重要性着手，同时解释了铜期货近期的供求和其他的影响因素，对于在国际和国内在期货或衍生品市场巨大的血泪教训，提出在铜期货市场理性和科学操作的重要性和现实意义。 接着本文从最根本的理性和科学操作理念核心，建立铜期货投资模型是对理性和科学操作最重要的工具之一，提出建立铜期货投资模型的理论依据和方法，并列举出我的具体思路和建立数学模型的步骤。 在接下去具体的建立数学模型的实际工作中，我的思路是从定性分析到定量分析的循序渐进的方法，按照系统工程思想先期向有关专家和从业人员发放调查问卷寻求第一手资料，运用DELPHI法进行统计分析，然后使用定性到定量转化的工具AHP层次分析法，首先建立三个月的多空判断模型，通过多空判断模型利用常见的多种回归分析方法和时间序列预测方法对每个季度进行预测。 最后对模型的使用方法和使用对象做了解释和说明，清晰明确思路和使用方法达到易于为业界所使用。并对模型的使用条件做了说明和预测精度进行分析。最后在实践中对模型的实际运用效果做了说明。