商业银行贷款价格竞争对信用风险影响的实证研究

作     者：宋笑宇 

作者单位：河南财经政法大学 

学位级别：硕士

导师姓名：赵紫剑

授予年度：2024年

学科分类：12[管理学] 02[经济学] 0202[经济学-应用经济学] 1201[管理学-管理科学与工程(可授管理学、工学学位)] 020204[经济学-金融学（含∶保险学）] 

主      题：商业银行 贷款价格竞争 信用风险 利率市场化 

摘      要：党的二十大报告指出要强化金融稳定保障体系,依法将各类金融活动全部纳入监管,守住不发生系统性风险底线。作为我国金融体系核心的商业银行,一旦风险管理不善,引发危机,不仅会对金融体系造成重大影响,还可能影响到实体经济的发展。利率市场化改革以来,为了吸引和维护优质客户群体,银行不得不提供更具竞争力的利率,导致存贷利差收窄,进而挤压商业银行的盈利空间。在这种背景下,银行之间为了争夺市场份额而引发的贷款价格竞争,可能会增加银行所面临的信用风险水平,从而威胁到整个金融体系的稳定。当前,学术研究普遍集中在探讨银行业竞争如何影响风险,在逐步推进的利率市场化改革背景下,探究商业银行在贷款价格竞争方面如何影响信用风险的相关文献较少。基于此,本文以商业银行贷款价格竞争对信用风险的影响为题,采用理论研究和实证研究相结合的方法,以期为我国商业银行开展良性竞争、实现稳健经营提供参考。本文首先对国内外相关学者文献进行了梳理总结,厘清了贷款价格竞争和信用风险的概念并阐述了产业组织理论、金融脆弱性理论以及金融自由化次序论,为后文实证研究打下基础,并在此基础上提出了三个研究假设。其次,本研究采用了2009-2022年间中国A股上市的42家商业银行的非平衡面板数据,使用线性及非线性模型的实证研究方法,旨在探讨商业银行之间在贷款价格上的竞争对信用风险的影响以及利率市场化的调节效应。研究发现,贷款价格的竞争性加剧在商业银行中会导致信用风险的显著上升;相较于全国性商业银行,贷款价格竞争加剧使得地方性商业银行的信用风险水平增加地更多;利率市场化改革会显著抑制商业银行贷款价格竞争对信用风险的正向影响。最后,基于以上研究结果,本文分别对监管层面从倡导良性竞争、加强信贷业务监管以及完善利率市场化改革后期的配套制度方面和银行层面从加强金融创新、强化贷款管理以及制定差异化战略方面提出了建议。