地方政府研发补贴对新兴企业实质性创新的影响效应与机制研究

作     者：牛铃 

作者单位：中南大学 

学位级别：硕士

导师姓名：姚海琳

授予年度：2023年

学科分类：120202[管理学-企业管理（含：财务管理、市场营销、人力资源管理）] 12[管理学] 02[经济学] 0202[经济学-应用经济学] 1202[管理学-工商管理] 020203[经济学-财政学（含∶税收学）] 

主      题：地方政府 研发补贴 战略性新兴产业 实质性创新 

摘      要：推进战略性新兴产业实质性创新是提升我国创新能力的重要引擎。从我国实践来看,地方政府在战略性新兴产业创新中扮演了重要角色,各地政府纷纷建立起战略性新兴产业专项资金,用研发补贴的形式大力支持新兴企业的创新活动。然而在实践中,战略性新兴企业“策略性创新、“专利泡沫等问题显露出来,补贴对实质性创新的效果广受诟病。学者对研发补贴效果的讨论也结论不一,且多将中央与地方政府研发补贴混同研究,未单独讨论地方层级补贴的效果。地方政府具有地理邻近性、产业渗透性、操作性强等优势,因此对于激励新兴企业产出高质量的创新成果来说,深入探究地方政府层级的研发补贴对新兴企业实质性创新的影响效应及作用机制这一问题是很有必要的。为探究地方政府研发补贴在战略性新兴企业实质性创新中的作用,本研究以2010-2019年沪深A股新兴企业为研究对象,运用负二项回归模型和OLS回归模型实证检验了地方政府研发补贴对新兴企业实质性创新的影响效应、作用机制及边界条件。研究发现地方政府研发补贴对新兴企业实质性创新有显著的非线性影响,呈现出倒U型的激励效应。表明地方政府给予企业适度的研发补贴更能促进新兴企业实质性创新,过度的补贴反而起到抑制效果。非线性效果的出现是由于地方政府研发补贴既可以通过激励新兴企业的研发行为促进实质性创新,又能通过助长寻租行为,抑制实质性创新。基于战略三脚架的理论框架从制度、行业和企业三个维度对边界条件的探讨发现,制度环境强化了地方政府研发补贴对新兴企业研发行为的激励效应,但未能削弱对寻租行为的促进作用;行业竞争程度同时强化了地方政府研发补贴对新兴企业研发行为和寻租行为的促进作用。企业内部控制水平虽然削弱了地方政府研发补贴对新兴企业研发行为的激励作用,但也能显著削弱对寻租行为的促进作用。拓展性分析发现,研发强度的提升有利于优化企业创新结构,且企业内部控制水平显著强化了这种影响效应,制度环境并未对企业研发强度提升带来的创新结构的优化的效应产生显著影响,而行业竞争程度反而削弱了这一效应。本研究聚焦地方政府视角,丰富了地方层级研发补贴的创新影响效应的相关研究,为地方政府合理制定研发补贴政策促进战略性新兴企业实质性创新提供了一定的政策启示,也为新兴企业如何利用政府研发补贴助推自身高质量发展提供一定的管理启示。图2幅,表14个,参考文献136篇