银行资产质量影响对外直接投资的效应研究

作     者：BLESSED KWASI ADJEI 

作者单位：江苏大学 

学位级别：硕士

导师姓名：李芳林

授予年度：2021年

学科分类：02[经济学] 0202[经济学-应用经济学] 020202[经济学-区域经济学] 

主      题：面板数据分析 外国直接投资流入 银行资产 长期关系 西欧国家 

摘      要：只要制定了使国家金融自由的政策框架,每个国家都有可能实现更好地发展。毫无疑问,拥有银行和公司资产质量可靠的国家能够带来更多的外国直接投资流入。因为这些成功的国家的金融机构或公司可以越过自己的国境,将资源投入发达国家和新兴经济体;就像在其他领域一样,对这些国外市场产生持久的兴趣。除了获得更多的外国直接投资外,还从这些投资中获得的其他好处,包括增加就业和经济增长,增加出口,刺激经济发展,改善资本流动和汇率稳定性。本研究使用的是2000年至2018年期间的面板数据集,调查了银行业和资产质量对8个西欧新兴国家外国直接投资（FDI）流入的影响。本文首先回顾了外商直接投资的理论效应以及其对经济的重要性、影响外商直接投资的因素以及银行业资产质量的构成因素。首先运用描述性统计方法研究了西欧八国银行业资产质量对FDI流入的影响现状。这样做是为了找出拥有高资产质量银行的国家在其他发达或新兴市场的资本投资方面是否处于更有利的地位。主要通过面板单位根检验、面板协整检验、固定效应模型、随机效应模型和豪斯曼检验来实现分析,并通过豪斯曼检验选择合适的模型来解释庞大的总资产基数是否能够通过资本投资带给外商直接投资流入的改善。再次,研究利用佩德罗尼（基于恩格尔-格兰杰）、KAO（基于恩格尔-格兰杰）和费舍尔（Johansen合并）检验来理解响应变量（FDI）与拥有良好资产基础的国家之间存在的长期关系。调查结果显示,外国直接投资流入的数字在银行资产组成部分（如贷款、贷款损失准备金和应收净利息）保持合理平衡的国家呈上升趋势,荷兰、英国、爱尔兰和德国就见证了这一点。同样,一国银行资产质量和银行质量分别对FDI流入有显著的正向推动作用,对FDI数据有显著的短期和长期影响。最后,格兰杰因果关系检验表明,这8个国家的银行资产构成与FDI流入之间存在双向和单向的关系。最后提出了一些建议和措施,可以通过改善银行的资产质量来帮助监测资本充足率,从而改善对其他经济部门和整个国家的外国直接投资。此外,这些银行还必须遵循有效的成本控制做法和严格的KYC程序,以减少银行面临的金融风险,因为金融风险可能会降低资产质量。