主权财富基金监管国际合作的法律问题初探

作     者：曹筱雯 

作者单位：厦门大学 

学位级别：硕士

导师姓名：徐崇利

授予年度：2009年

学科分类：030109[法学-国际法学(含：国际公法、国际私法、国际经济法)] 0301[法学-法学] 03[法学] 0302[法学-政治学] 030206[法学-国际政治] 030609[法学-涉外警务学] 0306[法学-公安学] 

主      题：主权财富基金 监管 国际合作 

摘      要：虽然早在20世纪50年代主权财富基金就已诞生,但直到最近两年,它才逐渐成为国际社会的研究热点。其庞大的资产规模与浓厚的政治背景,引起了相关国家欣喜与困惑交织的复杂感情。尤其是在全球金融危机肆虐的背景下,上述矛盾势必更加突出,并可能引发主权财富基金的发展困境。如何保证主权财富基金在商业世界的游弋不受政治牵绊?对主权财富基金的监管开展国际合作成为解决这一问题的关键。 除前言和结语之外,本文共分四章。 第一章介绍主权财富基金的晚近发展及其带来的监管挑战。主权财富基金正日益成为国际金融体系的重要参与者,但正是由于其政治背景浓厚、能量大、风险高等特点,要实现对主权财富基金的有效监管并避免引发投资保护主义,难度相对较大。 第二章讨论主权财富基金监管国际合作的可能性与必要性。一方面。主权财富基金并不因为其国有性质而享有国家豁免;另一方面,面对主权财富基金的强势投资,一些国家纷纷采取单边投资保护措施,使得主权财富基金的国际合作监管成为必要。 第三章对当前主权财富基金监管国际合作的主要倡议进行分析,其中包括OECD出台的《关于主权财富基金与投资接受国政策的宣言》,IMF发起制定的关于主权财富基金的《圣地亚哥原则》。此外,针对一些学者将主权财富基金监管纳入WTO框架的建议,作者也提出了自己的看法。 第四章重点阐述中国监管主权财富基金的法律框架建设。中国于2007年设立了主权财富基金——中国投资有限责任公司。中国有必要借鉴当前国际社会关于主权财富基金监管的合理经验,加强中投公司的内部治理,从基金接受国和母国的双重角度完善监管法律框架,并积极参与国际合作。